미래에셋자산운용의 TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF는 달러 자산에 투자하면서 단기 수익을 추구하는 불확실한 시장 환경에 매력적인 투자 옵션이라 생각합니다.
하락장이 왔을때 돈이 없어 투자하지 못했던 기억이 있다면 안전한 자산인 달러에 투자하면서 목돈을 모아서 줍줍해보는건 어떨까 싶은데요!
타이거 미국달러단기채권액티브 주요 특징과 수익률, 구성종목 등을 분석하고, 금리인하 시기에 왜 이 상품이 주목 받는지 함께 살펴보겠습니다.
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF 기본 정보
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF는 2019년 7월 22일에 한국 거래소에 상장된 상품입니다.
현재 총 자산규모는 5900억원이며, 1주당 순자산가치는 약 12,276원을 보이고 있습니다.
| 항목 | 내용 |
|---|---|
| ETF 명칭 | TIGER 미국달러단기채권액티브 |
| 기초지수 | KIS U.S. TREASURY BOND 0-1Y 지수(총수익지수) |
| 상장코드 | 329750 |
| 순자산총액 | 590,624백만원 |
| 1주당 순자산가치(NAV) | 12,276.54원 |
| 총보수율(TER) | 연 0.30% |
| 기초자산 | 해외채권 |
듀레이션(Duration) : 해당 종목(채권)의 가중평균잔존만기를 의미
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF의 가장 큰 특징은 잔존만기 1개월 초과 1년 이하의 미국 국채에 투자하며, 포트폴리오의 듀레이션을 6개월 내외로 유지한다는 점입니다.
총보수율은 연 0.30%로, 해외 채권형 ETF로서는 비교적 합리적인 수준입니다.
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF 수익률 분석
TIGER 미국달러단기채권액티브는 대체로 기초지수를 잘 추종하고 있지만, 약간의 오차는 있습니다. 운용보수와 거래 비용 등으로 인한 오차이므로 큰 차이는 아니라 생각합니다.
| 기간 | ETF 수익률(%) | 기초지수 수익률(%) | 초과 수익률(%) |
|---|---|---|---|
| 1개월 | 1.79 | 1.79 | 0.00 |
| 3개월 | 3.40 | 3.55 | -0.15 |
| 6개월 | 9.14 | 9.47 | -0.33 |
| 1년 | 10.26 | 10.89 | -0.63 |
| 3년 | 30.80 | 31.85 | -1.05 |
| 연초이후(YTD) | 9.12 | 9.45 | -0.33 |
| 설정이후 | 26.62 | 29.67 | -3.05 |
1년 수익률이 10.26%로 상당히 양호한 편이며, 특히 최근 6개월 동안 9.14%의 높은 수익률을 기록했습니다.
의외로 연간 배당도 하고 있는데 22년 1월 3일(주당분배율 0.92%, 1주당 100원), 23년 1월 3일(주당분배율 2.21%, 1주당 250원) 2년 연속 지급했습니다.
연간 배당이긴 하지만, 1주당 250원이라면 상당히 높은 수준이기 때문에 연말에 투자해볼만할것 같습니다.
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF 구성종목
TIGER 미국달러단기채권액티브의 경우 다양한 단기 채권에 분산 투자하고 있으며, 대부분의 채권이 2024년 말에서 2025년 초에 만기가 도래합니다.
| 채권명 | 만기 | 듀레이션 | 표면금리(%) | 비중(%) |
|---|---|---|---|---|
| INDKOR 5 1/8 10/25/24 | 2024.10.25 | 0.33 | 5.12 | 5.82 |
| KDB 2 1/8 10/01/24 | 2024.10.01 | 0.26 | 2.12 | 5.78 |
| INDKOR 2 1/8 10/23/24 | 2024.10.23 | 0.32 | 2.12 | 5.77 |
| EIBKOR 2 7/8 01/21/25 | 2025.01.21 | 0.56 | 2.88 | 5.75 |
| MSFT 2.7 02/12/25 | 2025.02.12 | 0.62 | 2.70 | 5.73 |
포트폴리오의 총 듀레이션은 0.70으로, 목표한 6개월 내외를 유지하고 있습니다.
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF 투자 대상
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF는 안전 자산을 선호하고, 환헷지 효과, 단기 수익을 추구하는 투자자들에게 매력적인 투자 옵션이 될 수 있을것 같습니다.
현재 고금리가 지속되는 가운데 금리인하 여부가 불확실한 상황이 이어지면서 안전자산의 가치는 계속 오르고 있고, 1년 이내 만기 채권에 투자하므로 금리 변동에 위험이 낮은 편입니다.
그리고 달러환율이 1,300원 후반대로 형성되어 있는 점에서보면 코스피 지수와 원달러 환율이 음의 상관관계를 보였다는 점을 고려했을때 분산 투자효과도 있지않을까 싶습니다.
TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF 투자전략과 주의사항
주식 하시는 분들은 채권, 예금, 안전자산 등 다양한 옵션에 폭넓게 투자하는 경향이 있습니다.
변동성을 헷지하는 수단으로 미국달러 단기채권에 투자하면서 달러 강세가 예상된다면 매수를 하는 전략을 취하는 것이 좋습니다. 반대로 금리인하가 시작된다면 리밸런싱도 고려해봐야됩니다.
미국달러의 경우 오일쇼크, 전쟁 등의 위기 상황만 없다면 안정적인 모습을 보이기 때문에 단기 자금을 운영하기 앞서 투자해서 이자도 받으면서 단기 자금을 운용하는 것도 좋은 전략입니다.
하지만 어디까지나 원달러 환율이 계속 유지될 경우에 가능한 일이고, 금리인상이 있을 경우 채권 가격은 하락할 것이기 때문에 손실이 발생할 수 있습니다.
결론적으로, TIGER 미국달러단기채권액티브 ETF는 안전자산 투자와 환헤지 효과를 동시에 추구하는 투자자들에게 적합한 상품입니다. 특히 불확실한 시장 환경에서 포트폴리오의 안정성을 높이고자 하는 투자자들에게 좋은 선택이 될 수 있습니다.
다만, 모든 투자에는 리스크가 따르므로, 개인의 투자 목표와 리스크 감내 수준을 고려하여 신중하게 투자 결정을 내려야 합니다. 투자는 항상 본인 책임 하에 이루어져야 한다는 점을 명심하시기 바랍니다.